Traitement des opérations – Caractéristiques et fonctionnement des opérations sur titres...
Par AfgesObjectifs
- Comprendre les principes généraux et de gestion des OST.
- Appréhender les évolutions à venir sur les OST.
- Étudier de façon pratique quelques OST.
Programme
1. LES OST
- Définition et objectifs des OST.
- Les différents intervenants dans une OST.
- Les risques opérationnels associés aux OST.
- Le service aux émetteurs.
- Les OST d’office.
- Les OST obligatoires à options.
- Les OST volontaires.
- Support PowerPoint.
- Illustrations pratiques à partir d’avis d’OST.
- QCU.
- Synthèse.
2. LES PAIEMENTS ESPÈCES
- Le paiement des dividendes.
- Les intérêts sur obligations.
- Les intérêts sur TCN.
- Support PowerPoint.
- QCU.
- Synthèse.
3. LES PRINCIPES DE GESTION DES OST
- Décision des OST.
- Annonces obligatoires.
- Obligations d’informations périodiques.
- Formalités de publicité.
- Diffusion de l’information.
- Prospectus et note d’information.
- Notion d’ex date, de record date et de payment date.
- Support PowerPoint.
- Illustrations pratiques à partir du BALO.
- QCU.
- Synthèse.
4. LES CONTRATS DE CESSIONS TEMPORAIRES ET LES OST
- Pension livrée.
- Prêt de titres.
- Gestion des OST dans le cadre de ces contrats.
- Support PowerPoint.
- QCU.
- Synthèse.
5. LES ÉVOLUTIONS À VENIR SUR LES OST
- Projet HDR.
- Évolution des rôles.
- Comment la blockchain peut modifier les OST ?
- Support PowerPoint.
- QCU.
- Synthèse.
6. ÉTUDE PRATIQUE DE QUELQUES OST
- Augmentations de capital :
- Attributions gratuites d’actions.
- DPS.
- Augmentations simultanées.
- Offres publiques :
- OPA.
- OPE.
- OPRA.
- OPR.
- Obligations convertibles en actions.
- TCN.
- Support PowerPoint.
- Cahier d’exercices :
- Exercice sur les augmentations de capital (attributions gratuites d’actions et DPS).
- Étude d’une offre d’information sur les OPA.
- Calcul du bénéfice net par action suite à une OPRA.
- Calcul de primes sur OPA, OPE et OPR.
- Exercice de calcul d’intérêts sur TCN.
- Exercice sur les obligations convertibles en actions.
7. SYNTHÈSE ET CONCLUSION
- Synthèse des deux journées.
- Évaluation de la formation.
- Evaluation des connaissances.
- Questions/réponses.
- Attestation d’acquis de compétences.
- Fiches d’évaluation.
Pédagogie
- Documentation en PowerPoint.
- Alternance d’illustrations et d’exercices pratiques.
- QCU, synthèses, questions/réponses pour vérifier, réviser et confirmer les acquis.
Formations de la même catégories (5)
Les fondamentaux des marchés financiersPar Nityde
- Maîtriser le fonctionnement des marchés et comprendre le rôle des différents intervenants,
- Connaître les mécanismes, les utilisations et la gestion des flux des différents
produits cash et dérivés, - Comprendre l’impact des produits et des activités en terme de risque (contrepartie, marché, opérationnel, liquidité,…),
- Connaître le «jargon» des salles de marchés,
- Acquisition des repères essentiels pour comprendre les fonctions opérationnelles et la gestion des flux,
- Intégrer les connaissances dans l’activité au quotidien.
Collateral ManagementPar Bärchen Formation
- Master the implications of today's collateralised world
- Understand the financial and economic consequences
- Learn about collateral management systems: the players, the processes, the inputs and outputs
- Recognise and understand the key drivers in optimising collateral performance
Structured creditPar Bärchen Formation
- Review the building blocks for structured credit
- Demystify some of the complexity that surrounds the structured credit discipline
- Capture its added value
- Gain some intuition in the behavior of leading structures
SEPA : la gestion des mandatsPar CFPB
- Identifier les nouvelles contraintes du prélèvement SDD
- Répondre aux questions des commerciaux sur la mise en place des mandats SEPA
- Gérer les taches nouvelles liées à la gestion des mandats
- Se préparer à la disparition des produits de niche français
Pratique des produits structurésPar First Finance
- Comprendre l’environnement des structurés de taux dans le contexte de taux négatifs
- Comprendre l’importance des notions de funding de liquidité
- Dresser un panorama complet de tous les produits structurés sur tous les sous-jacents
- Maîtriser le contexte d’investissement pour chaque type de produit structuré
- Comprendre le pay-off des options vanilles et exotiques et leurs profils de risque
- Analyser les term sheets des principaux produits structurés sur taux, actions, change ou matières premières
- Savoir construire et analyser la composition des produits structurés
